Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Отчет о движении денежных средств (ОДДС): методы и порядок составления». Если у Вас нет времени на чтение или статья не полностью решает Вашу проблему, можете получить онлайн консультацию квалифицированного юриста в форме ниже.
Формирование показателей отчета о движении денежных средств сводится обычно к расчету показателя свободного денежного потока. Свободный/чистый денежный поток – это сумма денежных средств, которая останется в компании после того, как она оплатит все свои расходы, включая чистые капитальные затраты. Чистые капитальные затраты – это затраты, которые компания должна ежегодно нести на приобретение или модернизацию основных средств, таких как здания и оборудование, чтобы продолжать работать.
Структура отчета о движении денежных средств
Поступление денег на счет компании — это не всегда ее доходы. Доходом для компании будут деньги, поступившие за проданную продукцию. Но взятый кредит — это не доход компании, хотя это, несомненно, денежное поступление. Точно так же уменьшение денег на счетах после возврата компанией кредита не будет расходом при расчете прибыли. Чтобы денежные операции были разделены по смыслу, отчет о движении денежных средств состоит из трех основных разделов:
- Движение денежных средств от операционной деятельности;
- Движение денежных средств от инвестиционной деятельности;
- Движение денежных средств от финансовой деятельности.
Шаг 4: Внесите корректировки для неденежных операций из отчета о совокупном доходе.
К настоящему моменту у вас есть прочная база для успешного составления кэш-фло. Однако пока эти цифры ничего не значат.
Изучите отчет о прибылях и убытках и прочем совокупном доходе. Затем определите любые суммы, в которые могут отражать неденежную операцию. Типичные неденежные корректировки обычно следующие:
- расходы на амортизацию;
- процентные доходы и расходы;
- расходы от признания и доходы от прекращения признания задолженности;
- переоценка резервов;
- курсовые разницы на конец периода;
- переоценка определенных активов и обязательств на конец периода;
- бартерные операции;
и многое другое.
Как только вы идентифицируете неденежную операцию, просто внесите корректировку в отчет о движении денежных средств.
Добавляйте каждую корректировку в отдельный столбец.
Внесение этих корректировок напоминает проводки — одна и та же цифра добавляется по одной статье и вычитается из другой. Хитрость заключается в том, чтобы определить:
- 1) на какие статьи денежных потоков влияет неденежная операция и
- 2) где — плюс, а где — минус.
Компоненты и формат отчета о движении денежных средств
Аналитик должен уметь извлекать и интерпретировать информацию о движении денежных средств из финансовой отчетности, подготовленной в соответствии с любым допустимым форматом. Основные компоненты и допустимые форматы отчета о движении денежных потоков хорошо установлены:
- Отчет о движении денежных средств имеет подразделы, касающиеся конкретных пунктов операционной, инвестиционной и финансовой деятельности компании.
- Два форматы представления данных доступны: прямой и косвенный.
Прямой метод – метод, при котором происходит группирование по счетам предприятия.
Косвенный метод — метод, при котором операционная деятельность начинается с чистого дохода, который затем скорректированной на денежные средства, полученные от операционной деятельности.
Пример отчета следующий:
Таблица 1 – Пример отчета о движении денежных средств
|
Наименование показателя |
Код |
За Январь — Декабрь 2019 г. |
За Январь — Декабрь 2018 г. |
|
Денежные потоки от текущих операций Поступления — всего |
4110 |
3 928 |
32 781 |
|
в том числе: от продажи продукции, товаров, работ и услуг |
4111 |
3 928 |
32 771 |
|
арендных платежей, лицензионных платежей, роялти, комиссионных и иных аналогичных платежей |
4112 |
— |
— |
|
от перепродажи финансовых вложений |
4113 |
— |
— |
|
4114 |
— |
— |
|
|
прочие поступления |
4119 |
— |
10 |
|
Платежи — всего |
4120 |
(3 928) |
(33 856) |
|
в том числе: поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы,услуги |
4121 |
(1 529) |
(4 825) |
|
в связи с оплатой труда работников |
4122 |
— |
(50) |
|
процентов по долговым обязательствам |
4123 |
— |
— |
|
налога на прибыль организаций |
4124 |
(255) |
(200) |
|
4125 |
— |
— |
|
|
прочие платежи |
4129 |
(2 144) |
(28 781) |
|
Сальдо денежных потоков от текущих операций |
4100 |
— |
(1 075) |
|
Денежные потоки от инвестиционных операций Поступления — всего |
4210 |
— |
— |
|
в том числе: от продажи внеоборотных активов (кроме финансовых вложений) |
4211 |
— |
— |
|
от продажи акций других организаций (долей участия) |
4212 |
— |
-! |
|
от возврата предоставленных займов, от продажи долговых ценных бумаг (прав требования денежных средств к другим лицам) |
4213 |
— |
— |
|
дивидендов, процентов по долговым финансовым вложениям и аналогичных поступлений от долевого участия в других организациях |
4214 |
— |
— |
|
4215 |
— |
— |
|
|
прочие поступления |
4219 |
— |
— |
|
Платежи — всего |
4220 |
— |
— |
|
в том числе: в связи с приобретением, созданием, модернизацией, реконструкцией и подготовкой к использованию внеоборотных активов |
4221 |
— |
— |
|
в связи с приобретением акций других организаций (долей участия) |
4222 |
— |
— |
|
в связи с приобретением долговых ценных бумаг (прав требования денежных средств к другим лицам), предоставление займов другим лицам |
4223 |
— |
— |
|
процентов по долговым обязательствам, включаемым в стоимость инвестиционного актива |
4224 |
— |
— |
|
4225 |
— |
— |
|
|
прочие платежи |
4229 |
— |
— |
|
Сальдо денежных потоков от инвестиционных операций |
4200 |
— |
— |
Отчет о движении денежных потоков обеспечивает важную информацию о денежных поступлениях компании и ее денежных выплатах в течение отчетного периода, а также информацию об операционной, инвестиционной и финансовой деятельности компании. Несмотря на то, что отчет о финансовых результатах отображает меру успеха компании, денежные средства и движение денежных средств также имеют важное значение для долгосрочного успеха компании. Информация об источниках и направлениях использования денежных средств помогает кредиторам, инвесторам и другим пользователям отчетности о движении денежных средств оценить ликвидность компании, платежеспособность и финансовую гибкость. Основные особенности заключаются в следующем:
- деятельность, которая приводит к движению денежных потоков, подразделяется на три категории: операционная деятельность, инвестиционная деятельность, а также финансовая деятельность.
- компании могут использовать прямой или косвенный метод для представления информации об операционном денежном потоке:
— прямой метод описывает приток операционных денежных средств зависимо от источника (например, денежные средства, полученные от клиентов, денежные средства, полученные от инвестиционного дохода) и отток операционных денежных средств зависимо от направления использования (например, денежные средства, уплаченные поставщикам, денежные средства, уплаченные за использование кредитных ресурсов).
— косвенный метод отображает связь между чистой прибылью и чистым денежным потоком от операционной деятельности путем корректировки чистой прибыли на неденежные изменения и сокращение или увеличение оборотного капитала.
- Отчет о движении денежных средств связан с отчетом о финансовых результатах компании и балансом и частично строится по их данным.
- Несмотря на то, что косвенный метод чаще всего используется компаниями, аналитик обычно может преобразовать его в прямой формат, следуя простому трехступенчатому процессу.
- Аналитик может использовать горизонтально-вертикальный анализ для отчета о движении денежных средств. Есть два подхода к построению вертикального анализа – путем разделения отдельных оттоков или притоков на общую сумму притока и оттока или путем разделения отдельных элементов на сумму выручки.
- Отчет о движении денежных потоков может быть использован для определения FCFF и FCFE.
- В процессе анализа отчета о движении денежных потоков также можно использовать финансовые показатели для измерения прибыльности компании, производительности и финансовой устойчивости.
Косвенный метод составления ОДДС
Суть косвенного метода формирования ОДДС состоит в том, чтобы установить разницу между чистой прибылью (или убытками) за установленный отчетный период по отношению к показателям чистых сумм, поступивших по основной (текущей) деятельности.
Рассчитывается он при помощи кассового метода, основанием служат данные бухгалтерских балансов фирмы.
Косвенный метод подойдет для тех компаний и предприятий, которые ведут учет согласно МСФО, трансформируя данные без возможности автоматизации этого процесса.
Данные формируются на основании отчетов о прибыли и убытках, балансовых отчетов с начала и конца отчетных периодов. Также в формировании ОДДС косвенным методом могут участвовать дополнительные данные о потоках, использующихся при трансформации отчетностей.
Бухгалтерские данные о реальном движении потоков не потребуются, так же можно обойтись без автоматизации. С помощью косвенного метода создания ОДДС можно понять суммы каждой строчки отчета о прибыли и убытках.
Таким образом, отчет о движении денежных средств должен раскрывать информацию о денежных потоках организации, характеризующих источники поступления денежных средств и направления их расходования. Такие данные необходимы как собственникам, так и кредиторам. Организации составляют отчет о движении капитала по форме № 4 ОКУД 0710004, рекомендованным Минфином и Госкомстатом РФ.
Организация может представлять информацию о потоках денежных средств от текущей деятельности, используя прямой и косвенный методы. При применении прямого метода в отчете отражаются валовые денежные поступления и платежи, при использовании косвенного метода в разделе текущей деятельности отражаются финансовый результат организации (прибыль или убыток) и его необходимые корректировки, позволяющие перейти от величины финансового результата к величине чистого денежного потока от текущей деятельности за период.
В зарубежном учете информация о движении денежных средств предприятия считается полезной для пользователей финансовой отчетности с точки зрения оценки способности предприятия генерировать денежные средства и их эквиваленты (при этом также обращают внимание на своевременность и постоянство такой генерации). Составление отчета о движении денежных средств регулируется стандартом МСФО 7 «Отчеты о движении денежных средств».
Разница между составом денежных средств и их эквивалентов по международными и российским стандартам заключается в основном в классификации денежных документов
Пример составления отчета о движении денежных средств был рассмотрен на предприятии ООО «Феникс», занимающимся в основном производством мебели. Было наглядно показано, что Показатели формы № 4 «Отчет о движении денежных средств» заполняются на основании аналитических данных к счетам 50 «Касса», 51 «Расчетные счета», 52 «Валютные счета», 55 «Специальные счета в банках». Отчет по форме № 4 на предприятии ООО «Феникс» составляется прямым методом с указанием всех потоков денежных средств. Также приведены для сравнения отчеты о движении денежных средств, составленные прямым и косвенным методами в ООО «Феникс». Для их составления были использованы те же исходные данные, что и для формы № 4.
Методы составления отчета о движении денежных средств
В международной практике приняты две формы отчета о движении денежных средств: прямая и косвенная. Эти две формы отличаются методами расчета чистого притока (оттока) денежных средств от операционной (текущей) деятельности: прямым и косвенным. В соответствии с первым методом сумма движения денежных средств от операций рассчитывается как разность сумм, полученных от покупателей основных продуктов и услуг организации, и сумм, уплаченных поставщикам товаров, работ, услуг. Косвенный метод принимает за исходную точку показатель прибыли и убытка по операциям (текущая деятельность) за отчетный период, который затем корректируется на проводки, не вызвавшие движения денежных средств, — например амортизационные отчисления, изменение дебиторской и кредиторской задолженностей. Этот метод связывает отчет о движении денежных средств с отчетом о финансовых результатах.
Приказом Министерства финансов Российской Федерации от 27.03.1996 N 31 «О типовых формах квартальной бухгалтерской отчетности организаций и указаниях по их заполнению в 1996 году» предусматривается использование прямого метода составления отчета о движении денежных средств. Международные стандарты финансовой отчетности разрешают организациям использовать любой из указанных методов, однако поощряют использование прямого метода, так как при этом пользователь финансовой отчетности может легче предсказать будущие объемы движения денежных средств.
Первый этап. На первом этапе определяется чистый прирост или уменьшение денежных средств, т.е. разница между денежными средствами на начало и конец года.
Второй этап. На втором этапе определяются чистые денежные средства от операционной деятельности путем пересчета каждого показателя, отражаемого в отчете о прибылях и убытках по методу начисления, в показатель, учтенный по кассовому методу. Так, если в отчете о прибылях и убытках выручка отражена в размере 240 000 тыс. руб., а прирост дебиторской задолженности за год составил 40 000 тыс. руб., то выручка, полученная в денежных средствах, составляет 240 000 тыс. руб. — 40 000 тыс. руб. = 200 000 тыс. руб., или если в отчете о прибылях и убытках отражаются операционные расходы в размере 80 000 тыс. руб., а прирост задолженности по начисленным расходам за год составил 14 000 тыс. руб., то операционные расходы, произведенные в денежных средствах, составляют 80 000 тыс. руб. — 14 000 тыс. руб. = 66 000 тыс. руб.
В разделе «операционная деятельность» отражаются денежные поступления и выплаты только по основным группам.
Третий этап. На третьем этапе определяются чистые денежные средства от инвестиционной и финансовой деятельности главным образом на основании изменений статей сравнительного бухгалтерского баланса, относящихся к долгосрочным активам и обязательствам, а также исходя из другой информации.
Бизнес: • Банки • Богатство и благосостояние • Коррупция • (Преступность) • Маркетинг • Менеджмент • Инвестиции • Ценные бумаги: • Управление • Открытые акционерные общества • Проекты • Документы • Ценные бумаги — контроль • Ценные бумаги — оценки • Облигации • Долги • Валюта • Недвижимость • (Аренда) • Профессии • Работа • Торговля • Услуги • Финансы • Страхование • Бюджет • Финансовые услуги • Кредиты • Компании • Государственные предприятия • Экономика • Макроэкономика • Микроэкономика • Налоги • Аудит
Промышленность: • Металлургия • Нефть • Сельское хозяйство • Энергетика
Строительство • Архитектура • Интерьер • Полы и перекрытия • Процесс строительства • Строительные материалы • Теплоизоляция • Экстерьер • Организация и управление производством
Составление отчета о движении денежных средств реализуется путем ранжирования денежного потока на 3и компонента, через которые деньги поступают и выплачиваются компанией:
- Основная/операционная деятельность
- Инвестиции
- Финансирование
Денежный поток от основной/операционной деятельности – это денежный поток, который связан с обычными операциями, такими как продажи и операционные расходы, минус налоги.
Этот компонент включает:
Приток (+)
- Проценты (от долговых инструментов других организаций)
- Выручка от реализации товаров и услуг
- Дивиденды (от акций других организаций)
Отток (-)
- Платежи поставщикам
- Платежи сотрудникам
- Налоговые платежи
- Платежи кредиторам
- Платежи по другим расходам
Например, амортизация не является денежным расходом: это сумма, которая вычитается из общей стоимости актива. Именно поэтому она возвращается в выручку для расчета денежного потока. Исключением является случай, когда актив продается – тогда доход от актива учитывается в ОДДС.
В балансовом отчете изменения задолженности дебиторов от предыдущего до следующего периода должны также отражаться в потоке. Вариант, когда задолженность дебиторов уменьшается, означает, что в компанию поступило больше наличных денег от клиентов, оплачивающих свои счета – эта сумма добавляется к чистым продажам. Если дебиторская задолженность растет от одного отчетного периода до следующего, сумму увеличения нужно вычесть из чистого объема продаж, поскольку, хотя эта сумма и является выручкой, она не является денежными средствами.
Рост запасов свидетельствует о том, что компания потратила большую сумму на покупку большего количества сырья. Если запасы были оплачены денежными средствами, рост стоимости запасов минусуется из чистых продаж. Сокращение запасов будет, наоборот, добавлено к чистым продажам. Если запасы были приобретены в кредит, рост кредиторской задолженности произойдет в балансе, а сумма увеличения будет добавлена к чистым продажам.
Такая же логика применима и к уплате налогов, и к выплате заработной платы, и к предоплатам по страхованию. Если что-то было погашено, то разницу в стоимости необходимо вычесть из чистой прибыли. Если есть сумма задолженности, то разницу в стоимости нужно прибавить к чистой прибыли.
Движение от инвестиционной деятельности – направленное течение, возникающее в результате инвестирования, например, при приобретении или распоряжении основными и оборотными средствами.
Этот компонент включает:
Приток (+)
- Реализация ОС
- Поступление основного долга по кредитам, выданным прочим компаниям
- Продажа долевых/долговых ценных бумаг (прочих компаний)
Отток (-)
- Приобретение ОС
- Кредитование прочих организаций
- Приобретение долговых/долевых ценных бумаг (прочих компаний)
Изменения в стоимости оборудования, активах или инвестициях связаны с денежными средствами по инвестированию. Как правило, денежные потоки по инвестированию являются оттоками, так как деньги используются для покупки нового оборудования, зданий либо краткосрочных активов, таких как ценные бумаги. Когда компания продает актив, транзакция рассматривается как поступление денежных средств по инвестированию.
Движение по финансовой деятельности – это поток, который возникает из-за увеличения (уменьшения) денежных средств при выпуске (или возврате) дополнительных акций, долгосрочной/краткосрочной задолженности в процессе работы фирмы.
Этот компонент включает:
Приток (+)
- Выпуск долговых ценных бумаг
- Продажа долевых ценных бумаг
Отток (-)
- Выкуп долгосрочной задолженности
- Дивиденды акционерам
- Выкуп собственных акций
Изменения в сумме задолженности, дивидендах или займах учитываются в движении денежных средств по финансированию. В указанный раздел относятся полученные денежные средства по финансированию – например, полученные при увеличении капитала, а также выплачиваемые средства, например, дивиденды. Таким образом, если компания размещает облигации, она получает денежное финансирование; когда держателям облигаций выплачиваются проценты, то компания сокращает свои денежные средства.
Сравнение формирования БДДС прямым и косвенным методом
Раздел операционной деятельности бюджета — это единственное различие между БДДС прямым и косвенным методами.
При прямом методе перечисляют все поступления и выплаты денежных средств из отдельных источников для расчета операционных денежных потоков.
БДДС прямым методом не только сложно создать, но такой подход требует совершенно отдельной сверки (которая очень похожа на косвенный метод), чтобы доказать, что данные в разделе операционной деятельности являются точными.
Прямой метод представления бюджета о движении денежных средств представляет конкретные денежные потоки, связанные с элементами, которые влияют на денежный поток. Элементы, которые обычно включают:
- денежные средства, полученные от клиентов;
- проценты и полученные дивиденды;
- денежные средства, уплаченные работникам;
- денежные средства, уплаченные поставщикам;
- выплаченные проценты;
- уплаченные налоги.
Преимущество прямого метода над косвенным методом заключается в том, что он раскрывает операционные денежные поступления и платежи.
Этот метод редко используют по той простой причине, что информацию для него трудно собрать. Компании обычно не аккумулируют и не хранят информацию так, как это требуется для этого формата.
Использование прямого метода может потребовать реструктуризации плана счетов для сбора различной информации.
Показатели отчета о движении денежных средств организации
Денежные средства — наиболее ликвидная категория активов, которая обеспечивает организации наибольшую степень ликвидности. В процессе осуществления всех видов финансовых и хозяйственных операций организация генерирует движение денежных средств в форме их поступления или расходования.
Отчет о движении денежных средств раскрывает данные о движении денежных средств в отчетном периоде, характеризующие наличие, поступление и расходование денежных средств в организации.
Информация, представленная в форме, позволяет внутренним и внешним пользователям оценить, как предприятие создает и использует денежные средства, достаточно ли денежных средств для погашения текущих обязательств и выплаты дивидендов, позволяет определить, требуется ли предприятию дополнительное финансирование, и т.д.
Структура отчёта о движении денежных средств
ОДДС содержит следующую информацию:
- сальдо (остаток) денежных средств на начало отчётного периода (года);
- движение денег (поступления и расходования) по операционной деятельности;
- по инвестиционной деятельности;
- по финансовой деятельности;
- сальдо (остаток) денежных средств на конец отчётного периода (года).